- European Buy-Outs atnešė 15,06 % IRR, pralenkdamas MSCI Europe indekso grąžą 5,48 %
- Europos rizikos kapitalo grąža 11,09 % IRR, palyginti su MSCI Europe indekso grąža 7,82 %
- Europos augimo kapitalo fondai sugeneravo 13,66 % IRR, palyginti su MSCI Europe (6,40 %) ir S&P Europe Small Cap Growth indeksu (11,84 %).
Europos privataus kapitalo, rizikos kapitalo ir infrastruktūros sektoriams bei jų investuotojams atstovaujanti asociacija „Invest Europe“ šiandien paskelbė „Europos privataus kapitalo lyginamoji ataskaita 2020 m.“skaidrus privataus kapitalo grąžos tyrimas. Išvados rodo, kad Europos privataus kapitalo fondas iki 2020 m. pabaigos gerokai viršijo vertybinių popierių biržoje kotiruojamų vertybinių popierių lyginamuosius indeksus, o tai pabrėžia pramonės atsparumą COVID-19 krizei ir nuolatinį gebėjimą remti ilgalaikius investuotojus, kurie garantuoja Europos piliečių pensijas ir santaupas.
2020 m. palyginimo ataskaitoje stebimi išpirkimo, augimo kapitalo ir rizikos kapitalo fondai per daugiau nei tris dešimtmečius, kad būtų galima susidaryti išsamų pramonės veiklos vaizdą. Duomenys rodo, kad „European Buy-Outs“, didžiausias tyrimo segmentas, metinė grąža nuo pradžios iki 2020 m. siekė 15,06 %, o tai gerokai viršija MSCI Europe indekso 5,48 % per tą patį laikotarpį. Vidutinės rinkos išpirkimo sandoriai, remiantys, padedantys plėtoti ir profesionalizuoti vidutinio dydžio Europos įmones visame žemyne, davė 17,01 % metinę grąžą, 994 baziniais punktais viršijančią listinguojamų akcijų indeksą.
Duomenys pabrėžia nuolat aukštą Europos išpirkimo fondų našumą – 13,00–15,50 % IRR per 10 metų ir ilgesnį laikotarpį, o tai padeda ilgalaikiams investuotojams, pvz., pensijų fondams ir draudikams, geriau išeiti į pensiją ir sutaupytų milijonai europiečių. Be to, „European Buy-Outs“ vykdo nuosekliai ir atitinka Šiaurės Amerikos kolegų rezultatus, tuo pačiu duoda grąžą, viršijančią lėšas iš likusio pasaulio.
Eric de Montgolfier, „Invest Europe“ generalinis direktorius, pakomentavo: „Per labai ilgą laikotarpį, kuris yra svarbus pensijų fondams ir draudikams, Europos privatus kapitalas gerokai lenkia listinguojamas akcijas. Be to, duomenys pabrėžia Europos privataus kapitalo atsparumą 2020 m., nes pastangos apsaugoti įmones per gilią krizę pasiteisino. Ši pramonės šaka nuolat užtikrina investuotojams reikalingus rezultatus, kartu remdama įmones, kurios yra Europos ekonomikos ir visuomenės pagrindas.
Europos rizikos kapitalo ir augimo kapitalo fondai iki 2020 m. pabaigos aiškiai viršijo akcijų lyginamuosius indeksus, nes MVĮ, besikuriančias ir besiplečiančias įmones remiantys fondai davė gerų rezultatų. Rizikos kapitalo fondai nuo įkūrimo davė 11,09 % grąžą, palyginti su 7,82 % MSCI Europe indekso per tą patį laikotarpį, o Growth Capital fondų IRR sudarė 13,66 %, palyginti su 6,40 % jų lyginamuoju indeksu.
Rizikos kapitalo fondų grąža ypač paspartėjo, nes pramonė subrendo ir įrodė savo gebėjimą konkuruoti su Silicio slėniu remiant inovacijas ir verslo pradžią. Europos rizikos kapitalo grąža per penkerius metus iki 2020 m. pabaigos siekė 21,90 %, o per 10 metų – 19,70 %, aplenkdama Šiaurės Amerikos fondus, kurie davė atitinkamai 15,51 % ir 18,50 %. Kitas VC stiprėjimo Europoje įrodymas yra šių metų ataskaitoje pasiektas 1,97 karto MOIC, o tai rodo, kad grynųjų pinigų grąža yra lygi 2,03 karto Šiaurės Amerikos fondams.
2020 m. pagerėjo bendras Europos privataus kapitalo investicinis kapitalas, privataus kapitalo įmonėms remiant savo portfelio įmones per krizę. Šios pastangos iš tikrųjų lėmė geresnius rezultatus, palyginti su biržiniais indeksais, ir sumažino nuostolingų fondų skaičių (taip pat sumažėjo pastebėtų nuostolių lygis).
Išvados atkartoja „Invest Europe“ neseniai paskelbtą atsparumą Investavimas Europoje: privataus kapitalo veikla 2020 m ataskaita, kuri parodė, kad tai buvo antri geriausi metai investicijoms ir vieni stipriausių lėšų pritraukimo istorijoje.
“Europos privataus kapitalo lyginamoji ataskaita 2020 m. yra prieinama „Invest Europe“ nariams. Norėdami paprašyti ataskaitos kopijos, rašykite el info@investeurope.eu.
